braindump | 23 九月, 2008 11:16
9月21日的考试参与了一次,感觉开始看书还是看少了,毕竟没有从业经验,不出意外要重考一次。一般概念看过理解以后应该没有问题,计算题更是我的弱项,只能重复选一个选项。估计下次考试之前更要多看一些,现在只能以考代训了,网上购买了两本训练书,但愿能在国庆后冲刺一下。优先顺序是先法规后知识,书争取从头到底看一遍,把重点重点章节看两遍。
另附《市场教程勘误表》
第一章 第二章 第十二章
第15页倒数第3行 “美国期货工业协会”改为“美国期货行业协会”
第21页第二段第14、16行 “公开叫价”改为“公开喊价”
第21页第三段第5行 “公开叫价”改为“公开喊价”
第21页第四段第1行 “公开叫价”改为“公开喊价”
第39页第一段第13行 “价差的变化”改为“基差的变化”
第三章
第58页第二段第4行 “投资者”改为“股东”
第61页第三段第9行 “纽约商品交易所”改为“纽约商业交易所”
第四章
第97页第一表格第3行 “11”改为“12”
第97页第一表格第4行 “芝加哥时间”全改为“中部时间”
第97页第二表格第7行 “芝加哥时间”全改为“中部时间”
第98页第一表格第5行 “10美元”改为“20美元”
第98页第一表格第5行 去掉“特殊情况扩大到15美元/短吨”
第98页第一表格第7行 “芝加哥时间”全改为“中部时间”
第101页倒数第一行去掉“锌”
第112页第一表格第5行 “3%”改为“4%”
第112页第一表格第10行 “BS6017-1981和AMD5725标准(阴级铜等级别代号Cu-CATH-1)”改为“BS EN 1978:1998标准(阴级铜等级牌号Cu-CATH-1)”
第113页第一表格第5行 “3%”改为“4%”
第113页第一表格第10行 “GB/T1196-93”改为“GB/T1196-2002”
第114页第一表格第5行 “3%”改为“4%”
第十章
第326页第二段第11行 “NYSE”改为“NYFE”
第332页第五段第2行 “美国期货工业协会”改为“美国期货行业协会
第333页图10-2饼图用P17页图1-2代替
第336页第一段第1行 “spring”改为“spread”
第343页第九段第2行 “spring”改为“spread”
第345页第三段第1行 “投资于”改为“投资”
第370页倒数第二行改为:全球期货(期权)交易中,股指期货(期权)所占的比例高达38%,名列第一。
第496页第三段第2行 “管理期货”改为“期货基金”
http://www.cfachina.org/news.php?id=39014
braindump | 16 九月, 2008 12:13
重点:从分值比例中,可以看出:
第五、六、十、十一章是重点章节,共占到57分;
有四个次重点章节,分别是第一、三、四、八、九章,共占到30.5分;
其它非重点章节占12.5分。
因此,学好第五、六、十、十一章是通过考试的关键。
第五章重点掌握期货市场的交易制度和结算、保证金的计算;
第六章重点掌握套期保值的计算,这也是第十章计算题的基础;
第十一章重点掌握期权的各类计算,如期权权利金、盈亏计算。
计算题分值占29分,近30分。但要注意的是,近40%的计算题是对基础知识的测试,如涨跌幅、单利等等,这些题计算很简单,但题外的内容很丰富。
因此,立足基础,是做好计算题的关键。
象各类合约涨跌幅的限制、保证金的比例、一张合约代表的商品数量、金融期货一点代表的价值等等,都是需要记忆的。
braindump | 08 九月, 2008 00:57
braindump | 08 九月, 2008 00:51
以前一直非常喜欢的一首歌,随着岁月的流失还是那么慷慨激昂
Tonight it's very clear
As we're both lying here
There's so many things I want to say
I will always love you
I would never leave you alone
Sometimes I just forget
Say things I might regret
It breaks my heart to see you crying
I don't wanna lose you
I could never make it alone
I am the man who will fight for your honour
I'll be the hero you're dreaming of
We'll live forever
Knowing together that we
Did it all for the glory of love
You keep me standing tall
You help me through it all
I'm always strong when you're beside me
I have always needed you
I could never make it alone
I am the man who will fight for your honour
I'll be the hero you've been dreaming of
We'll live forever
Knowing together that we
Did it all for the glory of love
Just like a knight in shining armor
From a long time ago
Just in time I will save the day
Take you to my castle far away
I am the man who will fight for your honour
I'll be the hero that you're dreaming of
We're gonna live forever
Knowing together that we
Did it all for the glory of love
We'll live forever
Knowing together that we
Did it all for the glory of love
We did it all for love
We did it all for love
We did it all for love
We did it all for love
braindump | 05 九月, 2008 09:13
What you didn't hear from the Republicans at their convention is a single new
idea about how to make the healthcare system work, get our economy moving for
the middle class, or improve education.
Just attacks -- on me, and on
you.
But what the McCain attack squad doesn't understand is that people
like you -- who devote part of their busy lives to organizing and building their
communities -- have the power to change this country.
With your help,
that's exactly what we're going to do.
Thank you,
Barack
以上摘自奥巴马的每日简讯,从中可以看到奥巴马团队通过共和党大会对其平庸的攻击转换成对普通美国普通民众的攻击来表示和普通美国人站在了一起看到其把劣势转换成优势的强大沟通能力和选战能量,08年美国大选民主党的黑白老少配对共和党男女老少配比以往白人男人的一统天下的PK更富有戏剧色彩?
此外是不是可以通过每日的邮件可以学习到更多普通信函的写作方式?:-)
braindump | 01 九月, 2008 22:36
braindump | 01 九月, 2008 19:26
braindump | 24 八月, 2008 20:50
有期货交易所统一制定的、规定在将来某一特定的时间和地点交割一定数量和质量商品的标准化合约
在期货交易所内集中买卖期货合约的期货活动,是一种高度组织化的交易方式,对交易对象、交易时间、交易空间等方面有较为严格的限定。
买卖期货合约的市场
商品期货到金融期货、交易品种不断增加、交易规模不断扩大。
趋势:(见后)
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现货 |
期货 |
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交割时间不同 |
商流、物流时空统一 |
时间差 |
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交易对象不同 |
实物商品 |
标准化合约 |
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交易目的不同 |
获得或让渡商品的所有权,满足买卖双方需求的直接手段 |
套期保值者:转移现货风险; 投机者:从价格波动中获得风险利润 |
|
交易的场所与方式不同 |
不受时空对象限制;
|
必须在高度组织化的期交所内公开竞价: 公开喊价vs.电子化交易 |
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结算方式不同 |
一次性结清,货到付款和分期付款 |
每日无负债结算制度、持仓期间的保证金 |
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期货 |
远期 |
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交易对象不同 |
商流、物流时空统一 |
时间差 |
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功能作用不同 |
规避风险和价格发现 |
缺乏流动性,价格的权威性和分散风险的作用大打折扣 |
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履约方式不同 |
实物交割与对冲平仓 |
实物交收 |
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信用风险不同 |
以保证金制度为基础,实行每日无负债结算制度,信用风险小
|
时间长履约难,较高的信用风险 |
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保证金制度不同 |
双方的一定比例保证金 |
交易双方商定 |
1. 农产品
2. 金属期货(LME:铜、锡、铅、锌、铝、镍、白银; COMEX:黄金、白银、铜、铝) 1974黄金期货合约
3. 能源期货(NYMEXIPE 原油、汽油、取暖油、天然气、丙烷等)
三大类别:外汇期货、利率、股票指数;其他还有债券和国债期货
期权目的:不但对现货商有避险功能对期货商业有避险功能;
对象:权利;
场所:CBOE
1990年10月12日 郑州粮食批发市场
1998年8月1日 15并三;
证监会
上期所:铜、铝、胶合板、天然橡胶、籼米;
郑商所:小麦、绿豆、红小豆、花生仁;
大商所:大豆、豆粕、啤酒大麦
期货经纪业务许可证
注册资金3000万元
市场进入者:三年内不得为其办理期货交易开户手续
新法规:07年期货交易管理条例:期货公司为金融企业、投资者保障基金、投资者利益补偿机制等;
基本职能:及时发现并报告期货保证金被挪用的风险。
前述已有
交割时间不同
交易对象不同
交易目的不同
交易的场所与方式不同
结算方式不同
交易对象不同
功能作用不同
履约方式不同
信用风险不同
保证金制度不同
l 合约标准化
l 交易集中化
l 双向交易和对冲机制
l 杠杆机制
l 每日无负债结算制度
l 基本经济职能不同
l 交易目的不同
l 市场结构不同
l 保证金规定不同
l 商品期货
l 金融期货
l 期货期权
l 期货中心日益集中
l 市场规模不断壮大
l 金融期货的发展势不可挡
l 期权交易后来居上
l 联网合并发展迅猛
l 交易方式不断创新
l 服务质量不断提高
l 改制上市成为潮流
新中国期货市场产生的背景(现货价格失真、市场缺乏保值机制)
我国期货市场的初创
(二) 监管架构的确立
(三) 期货交易所的清理整顿
(四) 期货经纪公司的清理整顿
(五) 违规事件的处理
l 稳步发展期货市场
l 规范发展期货市场的法律法规相继出台
l 期货交易量呈现恢复性增长并连创新高
l 新品种恢复上市
l 中国期货保证金监控中心成立,有效降低保证金被挪用风险
l 中国金融期货交易所成立,沪深300指数期货仿真交易推出
1、中国第一个商品交易所究竟是什么时间开的什么单位?
braindump | 24 八月, 2008 13:13
1、 期货从业人员资格考试基本情况介绍
期货从业人员资格考试是期货从业准入性质的入门考试,是全国性的执业资格考试。考试受中国证监会监督指导,由中国期货业协会主办,考务工作由ATA公司具体承办。
2、 考试的科目和考试次数
目前考试设两科,分别是“期货基础知识”和“期货法律法规”。一般一年有多次考试。中国期货业协会在每年的考试公告中公布当年的考试次数和时间。
3、 考试的方式
考试采取闭卷机考方式进行。考生在指定时间和考点,在指定的计算机上进行答题。考试结束后由计算机统一上传试卷,并由计算机判分。考试成绩在中国期货业协会网站上进行查询。
4、 报考资格
根据《期货从业人员管理办法》,凡年满18周岁,具有完全民事行为能力和高中以上文化程度,具有良好职业道德的人员,均可报名参加考试。
5、 考试的时间、题型、分值
单科考试时间为100分钟,共170 道题,满分100分,60 分为合格线。
“期货基础知识”科目题型分单项选择60道、多项选择60道、是非判断40道和计算题10道。“期货法律法规”科目题型有单向选择60道、多项选择60
道、是非判断40道和不定项选择(是什么概念?)10道。其中,单选题、多选题、判断题均为0.5分/题,计算题或不定项选择题为2分/题。
6、 报名方式
报名开始后,考生通过登陆中国期货业协会网站www.cfachina.org或考试专用报名网站cfa.ata.net.cn/sgzj04reg进行报名。
7、 考试大纲及教材
考试大纲详见中国期货业协会网站“资格考试”栏目。
“期货基础知识”科目指定教材为《期货市场教程》(第五版)(中国期货业协会编,中国财政经济出版社出版);“期货法律法规”科目指定教材为《期货法律法规汇编》(第二版)。两教材具体购买办法将在中国期货业协会网站上公布。
8、考试费用
按国家规定,考试每科费用为70元。报名时可以通过网上支付,也可通过邮局汇款。
9、 准考证打印
网上报名缴费后,考生可在规定的时间登陆报名网站,打印准考证。
10、 考试证件
考生考试时凭有效身份证件和准考证进入考场,按考场规定和纪律参加考试。
11、 草稿纸和计算器的规定
考生进入考场时除相关证件和考试用笔外,不得代其他任何物品包括计算器进入考场。考试用草稿纸由考场提供。考试时由考试机器提供计算页面(不明白)。
12、 考试成绩有效期及证书
单科成绩有效期为当年及以后两个年度。两门考试成绩均合格后取得成绩合格证书。考生可上中国期货业协会网站打印成绩合格证书。考试成绩长年有效。
取得成绩合格证后,考生如到从事期货业务的经营机构任职,可由所在机构向中国期货业协会申请从业资格。
在线报名相关问题:
1 点“立即申请”没有反应
可能是您的电脑使用了类似3721的屏蔽弹出窗口的软件,造成报名窗口无法弹出。解决方法是关闭类似软件或设置允许弹出窗口即可。
2 照片问题:
由于所有科目都采取机考,将采取现场拍照的方式,考生在网上报名时不需提供照片。
3、缴费方式:
邮局缴费方式适用于个人考生和集体考生.
在线缴费方式适用于个人考生.
4、个人在线支付问题:
如何生成在线支付订单:考生可以在报考成功页面点击“去支付中心”或是通过“支付中心>>在线支付”顺序链接进入在线支付订单生成界面,选择一门或多门已报考的科目生成在线支付订单。
如何通过在线支付缴费:在在线支付订单生成界面上点击“确认支付”可直接链接到在线支付服务平台进行缴费,缴费成功后系统将自动返回订单支付明细页面。
如何查询在线支付缴费情况:在线支付订单的缴费状况可在1个工作日后,通过“帐务中心>>订单查询” 页面进入查询,通过查看 “在线支付”订单状态栏确认是否成功缴费。
5、邮局支付问题:
如何生成邮局支付订单:考生或集体可在报考成功页面点击“去支付中心”或是通过“支付中心>>邮局支付”链接进入邮局支付订单生成界面,选择一门或多门已报考的科目生成邮局支付订单。
如何通过邮局汇款缴费:如考生所在地邮局汇款单格式与样张不符,请选择普通汇款方式,请勿选择需要设置密码的汇款方式。必须在附言栏填写已生成的订单号.
如何查询邮局汇款缴费情况:邮局支付订单的缴费状况可在汇款汇出五个工作日后在“帐务中心>>订单查询”链接进入查询页面,通过已汇款的订单号查看对应订单状态栏的订单缴费情况。
6、订单号问题:
个人或集体负责人可以通过“支付中心”多次生成订单。如果个人或同一集体下所生成的多个订单内容相同,那么只需要选择其中一个订单进行支付即可。不需要删除其余订单。
7、发票申请:
集体考生不需要申请发票,我们会在考后统一以集体为单位进行邮寄。
个人考生如果对申请发票存在疑问,请参看发票申请流程图,考后一并邮寄发票。
8、如何修改个人报考信息:
对于已确认支付(即生成订单)的科目信息,考生不可修改报考科目和报考城市。
9、报考资格确认问题:
请务必通过“帐务中心>>报考费用”进入查看报考费用清单,查看所报考科目的状态是否为“已缴费”。考生各科目参考资格以该科目的“已缴费”状态为准。
10、报名系统操作技术服务热线:
如在在线报名过程中遇到界面操作及在线支付等技术问题请致电021-6165 1128
http://www.moneyman.com.cn/web/?action-viewthread-tid-1540
braindump | 24 八月, 2008 13:06
期货考试门槛虽低,但并非人人能通过
期
货从业人员资格考试报考条件:1.年满18周岁且具有完全民事行为能力;2.具有高中以上(或同等)学历;3.品行端正,最近三年无违法违规记录。虽然期
货从业资格考试的报考门槛不高,但并非人人都可通过,考虑到期货行业是一个以风险管理为中心的特殊的金融行业,对专业人才和从业人员的素质做出较高的要求
是非常必要的。
从目前期货从业人员资格考试通过率上来讲,近年来基本维持在42%-49%这样范围内,还是比较符合行业的实际情况的。
过来人的忠告
关于考试,主要是相关的法律和一些基础知识,考查的是一些基本概念,对于一个有准备的考生来说并不难。不过,对没有入行的人来说,一定要对这个行业有基本的认识。虽然期货从业资格考试的报考门槛不高,但考试对专业知识的要求还是很高的。
期
货从业者的收入主要取决于它的交易量。从某个方面来讲,它是一个“易学难精”的行业,获得认证只是获得进入期货行业的敲门砖。要做得更好,要有一个好的心
理素质和思维习惯,要克服每一次交易操作中的复杂心理因素的影响。克服人性弱点,战胜自我,在期货市场上保持一个平和、理性的心态,是期货从业者驰骋期货
市场的前提条件。
报考事宜链接
考试科目:期货从业人员资格考试科目为两科:期货基础知识、期货法律法规。
考试方式:全国统考,闭卷,采取计算机考试方式。
其他事项及说明:考生成绩有效期两年,两门考试成绩均合格者可向中国期货业协会申请从业资格。
详细情况可登录中国期货业协会网址:www.cfachina.org
http://edu.ce.cn/exams/other/200712/28/t20071228_14057728.shtml
braindump | 22 八月, 2008 11:04
动荡的地铁车厢、一本有些泛黄、装帧简朴的小书、一堆实在看不懂的逻辑公式,伴随着我这些度过了这个夏季的大部分时间。说《上帝怎样掷骰子》是一本哲学书也好,是一本数学、逻辑也好,我感觉我和作者的距离拉近了一些,但是是明确自己无法和他无法对话的那种距离。不过至少知道20多年前别人在想什么,怎么想的,思想应该不贫瘠。
这本书里更多从归纳与演绎的比较,不同的概率观的折冲、概率观与逻辑的关系等方面展开,这些年没有这方面的深入阅读,现在感觉就是那种云里雾里的感觉。 等有时间还是在女儿学之前从新学一下数学,从新弥补这方面的缺憾,作为兴趣而不是屈从于考试的压力,争取对数学有一个全新的认识。倒是后回来再看这本小书应该会有温故知新的体会吧。
braindump | 10 八月, 2008 20:56
考生进入报名程序之前,必须认真阅读以下说明:
个人报考流程图:
具体请参见:个人邮局汇款操作流程
集体报考流程图:
具体请参见:集体邮局汇款操作流程
1、考试地点:本次考试在北京、上海、深圳、广州、长沙五个城市举行。考生可选择以上任何一个城市进行考试。
2、考试科目
期货基础知识、期货法律法规
考生可同时报考以上两个科目。
3、报名汇款时间
报名从2008年8月6日开始,至2008年8月13日结束。
汇款从2008年8月6日开始,至2008年8月13日结束,考生汇款时间以邮局的邮戳为准。
此次考试个人考生可使用在线支付方式。在线支付从2008年8月6日开始,至2008年8月13日结束。
4、考试日期
2008年9月21日(具体的考试时间请见准考证)
5、准考证打印日期
准考证将于2008年9月15日-2008年9月19日开放打印,届时报考成功的考生可登录报名网站打印准
考证。
6、考试时长
单科考试时长均为100分钟。
7、考试方式
计算机考试,考生通过计算机进行答题。
8、考试题型
全部为客观题,包括单选题、多选题和判断题。
1、报名方式
所有考生均在网上报名,报名分个人报名和集体报名。
(1) 个人报名
任何符合报名条件的考生均可以个人形式报名。
(2) 集体报名
采用集体报名方式必须符合以下条件:是法人单位、报名人数在2人以上(含2人)、并由集体统一组织(报名、汇款等)。
为确保考生信息的正确性,对于报名人数众多的集体单位,可由单位通知考生自行上网以个人报名方式报名,考生正确填写考生信息后,将获得的报考帐号及操作密码上报汇总给单位,由单位负责人登录报名网页,将这部分考生一一选入集体帐号下。最后一次性统一为本单位考生汇款
2、报名流程
(1)个人报名
具体请参见:个人邮局汇款操作流程
(2)集体报名
具体请参见:集体邮局汇款操作流程
3、报考帐号说明
(1) 个人或集体上网报名时填写的信息必须正确、真实、有效,如由于填报信息、联系方式错误造成报名无效等后果由填报人自负。
(2) 请务必妥善保管报考帐号和密码。“报考帐号和密码”是考生报名时登录网站和考试时登录考试系统的唯一标识。
(3) 考生如忘记报考帐号或密码,可以至报名网站首页,按照页面提示取回自己的帐号或密码。
(4) 如有疑问请拨打查询电话:021-61651128—考生个人服务。
1、邮局汇款汇到考试机构ATA公司的考试报名缴款专用客户号
(邮编:100010,收款人:ATA期货考试,汇款方式:商务汇款,商户客户号:110000343)
该商户客户号是本次期货考试邮局支付方式唯一接受报名款项的地方,邮局可接受支票付款进行邮汇。除此之外,不接受其它任何缴费方式,如异地电汇、上门缴款等。请务必在汇款时正确填写收款人邮编:100010,商户客户号:110000343
2、 汇款单必须严格按照汇款单样本填写,汇款附言栏必须且只能填写考生自己或集体的报考帐号,凡没有填写报考帐号或者填报有误的,一律报名无效,考试费用将于 考试结束后统一退回,退款手续费将从汇款金额中自动扣除。由于汇款人信息错误导致邮局无法退款或退款过程延长造成考生报名延误等一切后果由考生自负。请务必使用商务汇款方式,其余汇款方式不予受理。商务汇款考生无法自己申请退汇和改汇。
3、考生应根据所报科目的具体金额汇款,报名费每单科人民币70元(不含教材费,邮费需考生自己另付)。
4、如汇款金额少于应缴金额,报名无效。如将不足金额在报名汇款截止日期(汇款截止日期为8月13日,以汇出邮戳为准)之前补汇出,则报名有效,超过此日期再汇不予处理。如到汇款截止日期,汇款金额仍少于应缴款的,则报名无效,将在考试结束后按退款处理。考生务必于汇款后五个工作日内上网查询缴费状态,如有异常请及时与考试中心联系。(联系电话:021-61651128—考生个人服务)。
5、 每张汇款单只适用于一个报考帐号,集体报名的考生必须由集体负责人统一汇款并在汇款单附言中填写集体报考帐号,如附言栏填写集体中某个考生的个人帐号则此笔汇款无效。
6、考生多缴的款项将于考试结束后统一退还,退款手续费将从退款中自动扣除;由于考生汇款不符合《报名须知》的要求,造成的退款也将于考试结束后统一退还。因此请考生务必于汇款后五个工作日内上网查询缴费状态,如有异常请及时与考试中心联系。(查询电话:021-61651128—考生个人服务)。
在线汇款手续费由考生自行承担,每笔手续费一元。
请记录您在线支付时的订单号(该订单号是您选择在线支付后生成的),以便日后查询。
考生可在2008年8月13日报名截止日之前,登陆报考网站,对考生档案信息(包括考生姓名、性别、证件信息、出生日期和所在地)、所选考试地点及报考科目进行修改和删除。
集体:
以集体方式报名的单位,不需要申请发票。考试结束后协会将统一为以集体报名的单位邮寄发票,所以请集体考生在填写集体信息时一定要填写真实有效的地址以及联系方式。
个人:
需 要发票的个人,须在报名截止日(2008年8月13日)之前,使用自己的帐号和密码登陆报名网站后在首页进行发票申请,申请时,请一定要填写真实有效的地 址。协会将在考试结束后根据考生申请发票时填写的地址为所有申请发票的个人统一邮寄发票。其它未申请但需要发票的个人,须在考试结束后30日内,将考生信 息、报考情况、发票邮寄地址传真至中国期货业协会,传真号码为010-88087060。也可直接到中国期货业协会办理,过期无效。
考生可于2008年9月15日至2008年9月19日在考试网页查询和打印准考证信息(包括姓名、身份证号码、考试科目、准考证号、考场具体地点、考试时间等)。请检查并且确认准考证上的个人信息是否有误(包括姓名、身份证号码等),确认无误后,打印准考证。如有问题,请拨打ATA客服热线:021-61651128—考生个人服务。
考试结束后将统一退款,退款手续费直接从报名费中扣除。
考生可在成绩公布后20日内申请成绩复核服务,超过规定时间不予受理。成绩复核仅限于检查、核加各类题目的正确率、已得分数的计算、合计以及登录是否有误,成绩复核后的成绩为最终成绩,不得再次复核。申请办法如下:
(1)考生登陆http://kw.ata.net.cn/page/step1.asp
(2)详细填写申请信息
(3)在线支付服务费用(20元/科次)
(4)致电021-61651128*客户服务(信息核实),确认已经缴费
(5)ATA在10个工作日内用挂号信方式寄出成绩复核单
1、填报个人信息应仔细核对后提交,确保真实有效,因本人填报信息有误导致退款或发票无法正常到达,后果由考生自负。
2、考生报考期间,应及时登录中国期货业协会网站查询最新情况,因本人原因错过重要信息而影响考试的,后果由考生自负。
中国期货业协会
2008年8月6日braindump | 30 七月, 2008 16:48
| 考试 | 报名时间 | 考试时间 | 考试地点 |
| 第一次考试 | 3月6日—3月13日 | 4月19、20日 | 北京、上海、深圳、广州、武汉 |
| 第二次考试 | 5月7日—5月16日 | 6月21、22日 | 35个城市 |
| 第三次考试 | 8月6日—8月13日 | 9月13、14日 | 北京、上海、深圳、广州、长沙 |
| 第四次考试 | 9月17日—9月26日 | 10月25、26日 | 35个城市 |
| 第五次考试 | 11月3日—11月7日 | 12月6、7日 | 北京、上海、深圳、广州、成都 |
braindump | 29 七月, 2008 11:23
quoted company 上市公司
listed security 上市证券
liquidation(I confused this one with settlement in chinese ) 清盘
mortage payable 应付抵押账款
ending inventory 期末盘存
braindump | 21 七月, 2008 13:42
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第一章 总则 第一条 为加强标准仓单的管理,规范参与各方的行为,保障上海期货交易所(以下简称交易所)期货交割业务的正常进行,根据《上海期货交易所交易规则》制定本办法。 第二条 交易所、会员、投资者、指定交割仓库等标准仓单业务参与者办理与标准仓单有关的各项业务时应遵守本办法。 第三条 标准仓单是指依据本办法的规定,由指定交割仓库完成入库商品验收、确认合格后,在交易所标准仓单管理系统中签发给货主的,用于提取商品的凭证。
第二章 标准仓单管理系统 第四条 交易所应建立标准仓单管理系统,对本办法规定的标准仓单的各项业务进行管理。标准仓单管理系统由交易所维护和管理。 第五条 交易所、会员、投资者及指定交割仓库等标准仓单业务参与者应通过交易所标准仓单管理系统办理与标准仓单有关的各项业务。 第六条 会员使用标准仓单管理系统办理交割、结算等标准仓单业务应由其结算交割员操作。 第七条 标准仓单业务参与者应在标准仓单管理系统中先开立标准仓单帐户,方可持有标准仓单,参与标准仓单业务。标准仓单帐户实行一户一码,即一个标准仓单业务参与者只能拥有一个标准仓单帐户。 第八条 标准仓单业务参与者提交的开户资料应当真实。
第三章 标准仓单的一般规定 第九条 标准仓单在标准仓单管理系统中生成后即以电子形式存在。指定交割仓库可根据标准仓单所有人(以下简称仓单所有人)的申请,为其提供打印的纸质标准仓单。 第十条 标准仓单应包括下列事项: (一) 货主名称(全称); (二) 仓储物的品种、数量、质量和件数; (三) 储存场所; (四) 仓储费; (五) 仓储物已经办理保险的,其保险金额、期限以及保险人的名称; (六) 填发人、填发地和填发日期; (七) 标准仓单应载明的其他内容。 第十一条 标准仓单可用于交割、转让、提货以及交易所规定的其他用途。 第十二条 标准仓单作为保证金使用参见《上海期货交易所结算细则》有关权利凭证的规定执行。
第四章 标准仓单的生成和打印 第十三条 标准仓单生成包括交割预报(入库申报)、商品入库、验收、指定交割仓库签发、确认等环节。 第十四条 货主向指定交割仓库发货前,应办理入库申报。 入库申报的内容包括商品的品种、等级(牌号)、商标、数量、发货单位及拟入指定交割仓库名称等,并提供各项单证。燃料油入库申报时,还应缴纳入库申报押金。 投资者应委托经纪会员办理交割预报(入库申报)手续。 第十五条 交易所在库容允许情况下,考虑货主意愿,在3个交易日内决定是否批准入库。 第十六条 货主应在交易所规定的有效期内向已批准的入库申报中确定的指定交割仓库发货。未经交易所批准入库或未在规定的有效期内入库的商品不能用于交割。 第十七条 指定交割仓库应根据期货交割的有关规定,对入库商品种类、牌号、数量、质量、包装及相关单证进行验收。 货主应到库监收。货主不到库监收,视为同意指定交割仓库的验收结果。 验收合格后,指定交割仓库应将入库检验的结果输入标准仓单管理系统,再由会员向交易所提交制作标准仓单申请。 第十八条 交易所批准制作标准仓单后,指定交割仓库核对入库申报数据并制作仓单。指定交割仓库审核人员应复核仓单数据。 第十九条 仓单所有者对新签发的标准仓单进行验收确认。如果仓单所有者在收到标准仓单验收通知后三天内未对指定交割仓库签发的标准仓单进行验收确认的,视为已验收确认,标准仓单自动生效。 第二十条 指定交割仓库签发标准仓单应符合下列要求: (一) 一张标准仓单的数量应是一张合约最小交割单位的数量; (二) 标准仓单所示商品的质量、包装等条件应符合交易所有关规定; (三) 同一标准仓单所示商品应是同一品种、同一生产厂(同一产地)、同一商标、同一牌号或同一等级。 第二十一条 标准仓单生成后即以电子形式存在。仓单所有人要获取纸质标准仓单的,应向指定交割仓库提交仓单打印申请。 第二十二条 指定交割仓库应根据仓单所有人提交的申请打印纸质标准仓单,并交付给仓单所有人。 第二十三条 打印的纸质标准仓单应加盖指定交割仓库公章并由经办人签字。纸质标准仓单打印不正确的,指定交割仓库应重新打印。打印不正确的纸质仓单上应加盖“作废”章,由指定交割仓库妥善保管。 第二十四条 除本办法特别规定外,指定交割仓库应确保纸质标准仓单与该仓单在标准仓单管理系统中的数据一致。指定交割仓库发现纸质标准仓单与该仓单在标准仓单管理系统 中的数据不一致的,应当及时核查并收回纸质标准仓单作相应处理。如果因指定交割仓库的过错导致纸质标准仓单与该仓单在标准仓单管理系统中的数据不一致,给 仓单所有人或其他仓单业务参与者造成损害的,指定交割仓库应当承担赔偿责任。 第二十五条 纸质标准仓单一经打印,标准仓单管理系统中相同编号的标准仓单则不可重复打印。除本办法第四十九条规定的货位变更外,对该编号标准仓单记载的任何信息、数 据的更改或变更都应当经过仓单所有人的合法许可,在指定交割仓库或交易所的审核后,对相应的纸质标准仓单同时做相同的更改或变更。 第二十六条 已打印的纸质标准仓单可通过仓单回库业务恢复为电子形式。业务流程如下: (一) 仓单回库申请。仓单所有人可通过标准仓单管理系统向指定交割仓库提交仓单回库申请,并将纸质标准仓单交指定交割仓库;也可直接持纸质标准仓单到指定交割仓库办理回库申请手续。 (二) 指定交割仓库审核。指定交割仓库对仓单所有人提交的申请和纸质标准仓单进行审核。 (三) 仓单回库确认。仓单所有人核对仓单回库清单后签字确认,完成仓单回库操作,对应的纸质标准仓单恢复为电子形式。 (四) 指定交割仓库回收纸质标准仓单。指定交割仓库在收回的纸质标准仓单上加盖“仓单回库”章,并妥善保存。 第二十七条 会员或投资者不得用纸质标准仓单进行期货合约到期的实物交割、经交易所结算的期转现或在交易所作为保证金使用。会员或投资者应办理纸质标准仓单回库手续恢复为电子形式后,方可在标准仓单管理系统中办理上述业务。
第五章 交割 第二十八条 所有到期未平仓期货合约的持有者应以实物交割方式履约。业务流程如下: (一) 卖方投资者授权。卖方投资者应先将标准仓单授权给卖方经纪会员以办理实物交割业务。 (二) 第一交割日,卖方会员向交易所提交已付清仓储费用的标准仓单,买方会员向交易所申报交割意向。 (三) 第二交割日,交易所分配标准仓单。 (四) 第三交割日,买方会员交款后,交易所释放分配到该会员名下的标准仓单。交易所将货款付给卖方会员。 (五) 第四、五交割日,卖方会员交增值税专用发票。 (六) 买方会员分配仓单。买方会员应在最后交割日之前(含最后交割日)将分配到其名下的标准仓单再分配给买方投资者。如买方会员不能按时分配标准仓单,应向交易所报告原因。 第二十九条 如果买方投资者交割违约而买方会员替代履约的,交易所在审核买方会员的申请后可将相应的标准仓单转入买方会员的标准仓单帐户。买方会员可依法处置相应的标准仓单。
第六章 期货转现货 第三十条 办理期转现业务的买卖双方会员(投资者)达成协议后,应在规定的期限内,由其中任意一方会员提交期转现申请,另一方确认后,经交易所批准实施期转现。 第三十一条 使用标准仓单并通过交易所结算的期转现业务流程如下: (一) 卖方投资者授权。卖方投资者应先将标准仓单授权给卖方经纪会员以办理期转现业务。 (二) 卖方会员提交标准仓单。卖方会员在规定期限内将标准仓单提交给交易所。 (三) 交易所将标准仓单分配给买方会员。 (四) 买方会员交款后,交易所释放分配到该会员名下的标准仓单,并将货款付给卖方会员。 (五) 买方会员在取得标准仓单后3个工作日内向投资者分配标准仓单。如买方会员不能按时分配标准仓单,应向交易所报告原因。 第三十二条 如果买方投资者违约而买方会员替代履约的,交易所在审核买方会员的申请后可将相应的标准仓单转入买方会员的标准仓单帐户。买方会员可依法处置相应的标准仓单。 第三十三条 使用标准仓单自行结算的期转现业务,货款由买卖双方自行交付,标准仓单由买卖双方按照本办法中的标准仓单所外转让流程办理,或者通过提货后自行交付。
第七章 标准仓单作为保证金使用 第三十四条 投资者将标准仓单交存交易所作为保证金使用的业务流程如下: (一) 投资者授权。投资者应先将指定的标准仓单授权给会员作为该会员的保证金使用。 (二) 会员交存仓单。会员选择投资者授权的标准仓单,提交给交易所。会员提交仓单时,应当注明标准仓单是作为保证金使用,还是只作为与其所示数量相同的交割月份期货合约持仓的交易保证金使用。 (三) 交易所审核。交易所审核通过后,标准仓单方可作为保证金使用。 第三十五条 投资者提取作为保证金使用的标准仓单的业务流程如下: (一) 投资者提出申请。 (二) 会员提交申请。会员收到投资者的申请后,及时向交易所提交标准仓单提取申请。 (三) 交易所审核。交易所审核通过后,将对应标准仓单退还给会员。 (四) 会员释放仓单。会员应及时将对应的标准仓单释放给投资者。会员未及时释放标准仓单的,应向交易所报告原因。 第三十六条 投资者将标准仓单授权给会员作为会员保证金使用的,会员在弥补应交保证金后可向交易所申请办理提取标准仓单手续。如果会员与投资者就提取的标准仓单产生纠 纷的,交易所可根据会员和投资者之间达成的具有法律效力的协议将相应的标准仓单转入该协议中约定的标准仓单帐户,或依据生效的法律文书作相应的处理。
第八章 标准仓单在交易所外质押 第三十七条 标准仓单质押是指出质人(即债务人或第三人)将其拥有的标准仓单移交给质权人(债权人)占有,将该标准仓单作为债权的担保。债务人不履行债务时,债权人有权依照法律以该标准仓单折价或者以拍卖、变卖该标准仓单的价款优先受偿。 第三十八条 出质人应在与质权人另行订立的质押合同中列明用于质押的标准仓单编号,并将质押合同副本提交指定交割仓库留存。 第三十九条 标准仓单在交易所外进行质押的登记流程如下: (一) 出质人质押登记申请。出质人使用电子形式标准仓单出质的,应自行通过标准仓单管理系统向指定交割仓库提交质押登记申请;出质人使用纸质标准仓单出质的,可 选择自行通过标准仓单管理系统向指定交割仓库提交质押登记申请,或持纸质标准仓单到指定交割仓库办理质押登记申请的相关手续。 (二) 指定交割仓库依据质押合同副本审核质押登记申请。 (三) 质权人确认质押登记申请。质权人可自行通过标准仓单管理系统确认提交质押登记的标准仓单,也可到指定交割仓库确认提交质押登记的标准仓单。 (四) 仓单质押登记。指定交割仓库应对已质押的标准仓单进行登记管理,相应标准仓单不得进行交割、转让、提货、挂失等任何操作。 第四十条 标准仓单质押期间,指定交割仓库应在标准仓单对应商品上做好标记,妥善保管。 第四十一条 解除标准仓单所外质押登记流程如下: (一) 质权人申请解除质押登记。质权人解除电子形式标准仓单质押的,应自行通过标准仓单管理系统向指定交割仓库提交解除质押登记的申请;质权人解除纸质标准仓单 质押的,可选择自行通过标准仓单管理系统向指定交割仓库提交解除质押登记的申请,或持纸质标准仓单到指定交割仓库办理解除质押登记的申请手续。 (二) 指定交割仓库审核解除质押登记申请。 (三) 出质人确认解除质押登记申请。出质人可自行通过标准仓单管理系统确认提交解除质押登记的标准仓单,也可到指定交割仓库确认提交解除质押登记的标准仓单。 第四十二条 指定交割仓库应将其已签字盖章的标准仓单质押清单和标准仓单解除质押清单交付出质人和质权人。 第四十三条 如果债务履行期届满标准仓单质权人(债权人)未受到清偿的,质权人可依据标准仓单质押合同实现质押权,交易所在审核质权人的申请后可将相应的标准仓单转入质权人的标准仓单帐户。质权人可依法处置相应的标准仓单。
第九章 标准仓单的所外转让 第四十四条 标准仓单可以在交易所外转让。转让方式分为电子形式标准仓单的转让和纸质形式标准仓单的转让两种。 第四十五条 电子形式标准仓单的转让是指仅以电子形式存在的标准仓单在交易所外的转让,买卖双方可自行结算,也可通过交易所结算。通过交易所结算的,按交割标准收取手续费。 第四十六条 买卖双方自行结算的电子形式标准仓单的转让流程如下: (一) 卖方转让申请。卖方输入品种、指定交割仓库、买方客户编码和名称、相应标准仓单等相关信息后提交转让申请。 (二) 买方转让确认。买方通过标准仓单管理系统确认转让申请。 (三) 指定交割仓库审核转让申请。 (四) 买方交付货款。 (五) 卖方释放标准仓单。卖方收款后释放标准仓单,对应标准仓单转到买方的标准仓单帐户。 第四十七条 通过交易所结算的电子形式标准仓单的转让,应通过会员进行。其转让流程如下: (一) 卖方投资者转让申请。卖方投资者输入品种、指定交割仓库、买方投资者客户编码和名称、卖方会员、转让价、相应标准仓单等相关信息后,提交转让申请。 (二) 买方投资者转让确认。买方投资者通过标准仓单管理系统确认转让申请,并将货款存入指定买方会员的专用资金帐户。 (三) 指定交割仓库审核转让申请,并通知买卖双方和交易所交割部。 (四) 交易所交割部打印标准仓单所外转让结算单,交交易所结算部。 (五) 交易所结算部收付货款。交易所结算部向买方会员收取货款后,支付给卖方会员,并收取手续费,然后将标准仓单所外转让结算单回单交还给交易所交割部。卖方会员收到货款后应及时支付给卖方投资者。 (六)交易所交割部释放标准仓单。交易所交割部收到回单后,释放标准仓单,对应标准仓单转到买方的标准仓单帐户。 第四十八条 纸质形式标准仓单的转让是指纸质标准仓单在交易所外通过背书方式的转让。其转让流程如下: (一) 卖方背书。卖方在纸质标准仓单背面的交易所外转让记录中的卖出方背书处盖章。 (二) 卖方转让申请。卖方自行通过标准仓单管理系统提交纸质标准仓单转让申请,或持纸质标准仓单到指定交割仓库办理转让申请手续。 (三) 买方背书。买方在纸质标准仓单背面的交易所外转让记录中的买入方背书处盖章。 (四) 买方转让确认。买方自行通过标准仓单管理系统确认纸质标准仓单转让申请,或持纸质标准仓单到指定交割仓库办理确认手续。 (五) 指定交割仓库鉴证。买卖双方应当将双方均背书的纸质标准仓单交指定交割仓库。指定交割仓库依据纸质标准仓单审核转让申请后,将该标准仓单转入买方的标准仓 单帐户。指定交割仓库还应在纸质标准仓单背面的交易所外转让记录中的指定交割仓库鉴证处盖章,完成纸质标准仓单的转让。 在指定交割仓库审核转让和完成鉴证手续之前,买卖双方应完成本条第(二)和第(四)项规定的操作。
第十章 标准仓单的变更 第四十九条 仓单所有人如需修改标准仓单的重量、件数和块数等数据,应通过标准仓单管理系统提交标准仓单的重量、件数或块数变更申请。指定交割仓库和交易所审核后,完成数据的变更。 第五十条 指定交割仓库如需移动标准仓单所属商品的货位,应事先向交易所提出申请。交易所应在10个工作日内批复。指定交割仓库移动货位后应通知仓单所有人,并及时 通过标准仓单管理系统修改对应仓单的货位数据。对于已经存在纸质标准仓单的,指定交割仓库负责为仓单所有人更换新的纸质标准仓单。 第五十一条 标准仓单对应的商品质检期届满后,仓单所有人应重新质检。仓单所有人在商品重新质检后,向交易所提交质检日期变更申报,在交易所审核新的质检证书后,指定交割仓库应通过标准仓单管理系统变更对应标准仓单的质检证书和质检日期。 第五十二条 已打印的纸质标准仓单,如有本章第四十八和五十条规定的须要变更的情形,指定交割仓库应将纸质标准仓单收回后,方能办理变更手续。变更后,原仓单所有人要求重新打印纸质标准仓单的,指定交割仓库应重新打印。
第十一章 标准仓单的挂失 第五十三条 仓单所有人应妥善保管纸质标准仓单。纸质标准仓单被盗、遗失或者毁损,仓单所有人应及时向交易所提交标准仓单挂失申请。业务流程如下: (一) 仓单所有人申请挂失。仓单所有人可自行通过标准仓单管理系统提交挂失申请,也可到交易所交割部办理挂失申请手续。 (二) 交易所审核。挂失申请经交易所批准后,挂失人应在交易所指定的专业媒体上连续公告四次,每周一次。 (三) 仓单所有人申请重新签发标准仓单。自第一次公告之日起30日内无他人向交易所或指定交割仓库提出异议的,挂失人可向交易所申请重新签发标准仓单。挂失人可自行通过标准仓单管理系统提交重新签发标准仓单申请,也可到交易所交割部办理重新签发标准仓单的申请手续。 (四) 交易所审核。交易所批准重新签发标准仓单申请后,通知指定交割仓库。 (五) 指定交割仓库转开新仓单,同时注销挂失的标准仓单。新标准仓单以电子形式存在,在其备注中载明“本标准仓单替代**********(原标准仓单号)号标准仓单”的字样。
第十二章 标准仓单的冻结和锁定 第五十四条 标准仓单的冻结或解除冻结手续由指定交割仓库办理。标准仓单的冻结或解除冻结的申请人应持有效法律文书和相关证明材料,经指定交割仓库审核无误后,通过标准仓单管理系统实施对相应标准仓单的冻结或解除冻结。 标准仓单冻结期间,指定交割仓库应封存相关商品。标准仓单解除冻结后,指定交割仓库应根据有效法律文书处置相关商品。 第五十五条 指定交割仓库冻结和解冻标准仓单应报交易所备案。 第五十六条 如果标准仓单业务参与者之间产生与标准仓单有关的其他纠纷,尤其是标准仓单的权属纠纷,交易所可经当事人的申请或自行将相应的标准仓单锁定,直至纠纷解决。
第十三章 标准仓单的注销 第五十七条 标准仓单注销是指标准仓单所有人提货或者申请将其标准仓单转化为一般现货提单,由指定交割仓库办理标准仓单退出流通的过程。 第五十八条 标准仓单作废是指标准仓单的所有人对指定交割仓库签发的已生效的标准仓单除重量、件数、块数、货位、质检日期以外的数据有异议,提交标准仓单作废申请,经指定交割仓库和交易所审核,注销对应标准仓单的过程。 第五十九条 作废的标准仓单如需生成相对应新的标准仓单,应到交易所重新办理交割预报手续。 第六十条 标准仓单超过有效期不得用于期货交割,仓单所有人应在标准仓单有效期满后一个月内到指定交割仓库办理提货或重新办理标准仓单签发手续。否则,逾期提货者应与指定交割仓库另行签订现货委托保管协议。 第六十一条 仓单所有人提货时,应向指定交割仓库提交标准仓单出库申请。指定交割仓库在审核后予以发货。指定交割仓库的发货部门根据标准仓单出库清单和相关单证发货。 第六十二条 仓单所有人在出库申请中应当注明提货方式: (一) 自行到库提货的,指定交割仓库在对标准仓单审核无误后予以发货。货主应到库监发,货主不到库监发的,视为认可指定交割仓库发货无误。 (二) 委托第三方提货的,货主应提交授权委托书,并在出库申请上注明其委托的提货单位、提货密码、联系人和联系电话等信息。指定交割仓库在对标准仓单审核无误后予以发货。货主委托的提货单位应到库监发,不到库监发的,视为货主认可指定交割仓库发货无误。 (三) 委托指定交割仓库代为发运的,货主应提交授权委托书,并在出库申请上注明发货地址、联系人和联系电话等信息。指定交割仓库在对标准仓单审核无误后予以发货。货主应认可指定交割仓库发货无误。 第六十三条 商品出库时,指定交割仓库应制作标准仓单出库清单,交提货人签字确认。纸质标准仓单的所有人提货完毕后,指定交割仓库应将纸质标准仓单加盖货讫专用章,与仓库留底配对后妥善保存,定期注销。
第十四章 附则 第六十四条 本办法未尽事宜,参照上海期货交易所章程、交易规则及业务实施细则有关规定执行。 第六十五条 标准仓单帐户的开户流程、标准仓单管理系统的使用和操作等具体规定参见交易所依据本办法另行制定的操作手册。 第六十六条 有关标准仓单交易的组织和实施办法由交易所另行制定。 第六十七条 违反本办法规定的,交易所按《上海期货交易所违规处理办法》的有关规定处理。 第六十八条 本办法解释权属于上海期货交易所。 第六十九条 本办法自2006年7月26日起实施。 |
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